Риски связанные с торговлей на биржах

Торговля на финансовых рынках, включая Форекс, фондовые и криптовалютные биржи, связана с различными рисками. Некоторые из них могут привести к значительным убыткам, поэтому важно понимать их до начала торговли.

1. Рыночные риски

📉 Волатильность

  • Цены активов могут резко меняться из-за экономических новостей, политических событий или спекуляций.
  • Пример: криптовалюты могут терять/расти на 10-30% за день, а валюты развивающихся стран (TRY, ZAR) – резко падать из-за кризисов.

🔄 Гэпы (разрывы цен)

  • На фондовых рынках и Форексе (после выходных) цена может открыться с разрывом (gap), что приводит к срабатыванию стоп-лоссов не по ожидаемой цене.

📊 Корреляция активов

  • Некоторые активы движутся синхронно (например, нефть и CAD, BTC и ETH). Если несколько позиций зависят от одного фактора, убытки могут умножаться.

2. Кредитные и ликвидные риски

💸 Низкая ликвидность

  • Экзотические валютные пары, малоликвидные акции и криптовалюты могут иметь широкие спреды и проскальзывание (slippage).
  • В кризис даже ликвидные активы (например, GBP/USD в 2022 при падении фунта) могут терять ликвидность.

🏦 Риск контрагента (брокера/биржи)

  • Если брокер не регулируется (например, офшорный), он может:
    • Манипулировать котировками.
    • Задерживать вывод средств.
    • Объявить себя банкротом (как FTX в 2022).

3. Технические риски

💻 Сбои платформы

  • Если у брокера «лагает» терминал или сервер отключается во время важных новостей, можно не успеть закрыть сделку.

⚠️ Ошибочные ордера

  • Неправильно выставленный стоп-лосс или лимитный ордер может привести к неожиданным убыткам.
  • Пример: вместо продажи по $100 трейдер случайно выставляет покупку.

🤖 Риски автоматической торговли

  • Советники (EA) и алгоритмы могут давать сбои при резких движениях рынка.

4. Психологические риски

😱 Эмоциональная торговля

  • Жадность → удержание убыточной позиции в надежде на отскок.
  • Страх → преждевременное закрытие прибыльной сделки.

📉 Оvertrading (чрезмерная торговля)

  • Слишком частые сделки из-за желания «отыграться» или FOMO (страх упустить прибыль).
  • Ведет к высоким комиссиям и потере депозита.

5. Макроэкономические и политические риски

🌍 Геополитика и санкции

  • Войны, санкции (например, против RUB в 2022) могут заблокировать активы или обрушить курс.

💰 Изменения процентных ставок

  • Решения ФРС, ЕЦБ и других ЦБ влияют на курсы валют и акций.

📜 Регуляторные риски

  • Власти могут запретить криптовалюты (как в Китае) или ввести ограничения на Форекс (как в некоторых странах ЕС).

Как снизить риски?

✅ Используйте стоп-лоссы – ограничивайте убытки автоматически.
✅ Диверсифицируйте портфель – не вкладывайте все в один актив.
✅ Торгуйте только с регулируемыми брокерами (FCA, CySEC, SEC).
✅ Не используйте чрезмерное кредитное плечо – оно увеличивает как прибыль, так и убытки.
✅ Тестируйте стратегии на демо-счете перед реальной торговлей.
✅ Контролируйте эмоции – соблюдайте торговый план.

Вывод

Торговля на биржах – это не казино, а профессиональная деятельность, требующая знаний и дисциплины. Без управления рисками даже успешная стратегия может привести к потере депозита.